Hållbarhets- och ägarstyrningsrapport Handelsbanke
n Fonder 2020 1
FÖRDJUPNING – HANDELSBANKEN FONDER Välja bort VÄL
JA BORT Vi är långsiktiga i vår investeringshorisont och väljer därför bort investeringar i bolag med långsiktigt ohållbara affärsmodeller eller som riskerar att motverka Agenda 2030 och Globala målen. Exkludering av kontroversiella branscher Vi väljer bort bolag vars omsättning till mer än fem procent härrör från kontroversiella branscher som alkohol, tobak, cannabis, kommersiell spelverksamhet, vapen och krigsmateriel, pornografi samt fossila bränslen. Vi väljer även bort bolag som bryter mot internationella normer och konventioner relaterade till mänskliga rättigheter, miljö, arbetsrätt eller bekämpning av korruption och mutor. Principen att välja bort fossila bränslen kan undantas under en period, om bolaget uppfyller våra krav för att kvalificeras som ett omställningsbolag. Det gäller de flesta av våra fonder. Gränser exkludering För våra aktivt förvaltade fonder gäller kraven i tabellen ovan till höger när vi väljer bort bolag och branscher. Våra aktivt förvaltade allokeringsfonder ställer motsvarande krav på de fonder som de investerar i, såväl våra egna fonder som fonder från andra fondleverantörer. För våra passivt förvaltade fonder är exkluderingskraven inarbetade i fondernas index eller strategier. Branscher Förbjudna vapen1 Kärnvapen Vapen och krigsmateriel Alkohol Tobak Cannabis Pornografi Kommersiell spelverksamhet Fossila bränslen utvinning Fossila bränslen kraftgenerering Oljesand Max omsättning produktion 0% 0% 5% 5% 0% 5% 0% 5% 5% 5%2 0% Max omsättning distribution 0% 0% 5% 5% 5% 5% 5% 5% 5% 5%2 - 1 Klusterbomber, personminor, kemiska och biologiska vapen. 2 För flertalet av våra fonder kan principen att välja bort fossila bränslen undantas under en period, om bolaget uppfyller våra krav för att kvalificeras som ett omställningsbolag. För mer information se respektive fonds informationsbroschyr. Avseende tjänster relaterade till dessa branscher är maxgränsen 50 procent. Med tjänster avses exempelvis marknadsföring, nyckelkomponenter, råmaterial, maskinell och teknisk utrustning, teknik, IT och supporttjänster. Undantag från ovan gäller för ett fåtal av våra fonder.13 Arbete pågår för att se hur även de fonderna kan anpassas för att uppfylla samma krav som våra övriga fonder. För mer information, se respektive fonds informations broschyr. Uppföljning och kontroll Fondbolagets funktion för riskkontroll kontrollerar dagligen att fonderna följer sina bestämmelser om exkludering av bolag. I uppföljningen kontrolleras även att vi inte investerar i bolag som bryter mot internationella normer och konventioner. Bransch Tobak Exempel på negativa effekter Förhöjda produktionsrisker i produktions- och konsumtionsled, negativa hälsoeffekter, negativa effekter för samhället i termer av ökad resursåtgång för sjuk- och hälsovård. Pornografi Alkohol Cannabis Kommersiell spelverksamhet Vapen och krigsmateriel Fossila bränslen Negativ samhällspåverkan, konfliker och krig får stor påverkan för världens fattiga. Negativ klimat- och miljöpåverkan, klimatförändringarna får speciellt stor påverkan för världens fattigaste. Risker kopplade till arbetsrättsliga frågor, förhöjda hållbarhetsrisker generellt. Negativa hälsorisker på individnivå, ökad resursåtgång för samhället till följd av missbruk och negativa hälsoeffekter. Risk för att motverka Om risk Historisk avkastning är ingen garanti för framtida avkastning. De pengar som placeras i fonder kan både öka och minska i värde och det är inte säkert att du får tillbaka hela det insatta beloppet. På handelsbankenfonder.se finner du informationsbroschyr, fondbestämmelser och faktablad under respektive fond i kurslistan. 55